Šiame straipsnyje apžvelgsime investicinius fondus Lietuvoje, jų valdymą ir pateiksime informaciją apie vieną iš investicijų valdymo bendrovių - „Lords LB Asset Management“ ir jos valdomus fondus. Taip pat aptarsime patikos fondus ir jų esmę.
Informuojame, kad šioje svetainėje naudojami slapukai (ang. cookies). Paspaudę mygtuką „Sutinku” patvirtinsite savo sutikimą. Bet kada galėsite atšaukti savo sutikimą pakeisdami interneto naršyklės nustatymus ir ištrindami įrašytus slapukus.
„Lords LB Asset Management“: Fondų Valdymo Apžvalga
Nuo 2015 m. UAB „Lords LB Asset Management“ (toliau - Valdymo įmonė) yra Lietuvoje registruota, Lietuvos banko licencijuota ir prižiūrima finansų įstaiga.
Investicijų valdymo bendrovė „Lords LB Asset Management“ valdo šiuos kolektyvinio investavimo subjektus:
- 14 nekilnojamojo turto fondų
- 1 privataus kapitalo fondą
- 1 energetikos fondą
- 1 energetikos ir infrastruktūros fondą
- 3 investicines bendroves
Bendra kolektyvinių investavimo subjektų valdomo turto vertė 2025 m. birželio 30 d. siekė 1,338 mlrd. Sutikdamas patvirtinu, kad esu šio Fondo investuotojas arba patvirtinu ir suprantu, kad kreipiuosi į UAB „Lords LB Asset Management“ (toliau - Valdymo įmonė) savo iniciatyva, be išankstinio Valdymo įmonės kreipimosi į mane, ir prašau suteikti papildomą informaciją apie konkretų Valdymo įmonės valdomą kolektyvinio investavimo subjektą.
Adresas: Jogailos g.
Privataus Kapitalo Fondas „Nter Private Debt Fund“
Privati skola - tai sparčiai auganti, lanksti, alternatyvi fiksuoto pajamingumo turto klasė, dažnai praleidžiama net pažengusių investuotojų. ,,Nter Private Debt Fund“ siekia ilgalaikės grąžos investuotojams, suteikdamas emitentams greitas ir lanksčias finansavimo galimybes. Kitaip nei bankai, skolą vertiname kaip investiciją ir ieškome galimybių investuotojams diversifikuoti rizikas ir sukurti kuo didesnę vertę.
Nuo veiklos pradžios 2019 m. privačios skolos fondas ,,Nter Private Debt Fund“ atliko 41 investiciją už 95 mln. Eur, finansuodamas įmonių įsigijimus, jų plėtrą, taip pat investicinius projektus aukštųjų technologijų, e-komercijos, švietimo, gamybos, žemės ūkio, nekilnojamojo turto ir kituose sektoriuose. Iš jų 28 investicijos sėkmingai užbaigtos su vidutine svertine 14,5 proc. metine grąža. Per 6 metų gyvavimo laikotarpį fondas investuotojams sugeneravo 9,2 proc. vidutinę metinę grąžą ir jiems jau išmokėjo virš 24 mln.
„Nter Private Debt Fund“ investicijos:
- 4 mln. €
- 5 mln. €
- 2 mln. €
- 1.5 mln. €
- 3.3 mln. € (likutis 0,6 mln. €)
- 2 mln. €
Fondas finansuoja įmones, kurios veikia įvairiuose verslo sektoriuose, taip pat NT vystymo projektus. Įmonės mus dažniausiai renkasi dėl greito finansavimo ir lankstesnių sąlygų (pvz., įmokų ar palūkanų mokėjimo dažnio, finansavimo intensyvumo, užstato pobūdžio). Investavus į fondą, jūs iškart gaunate diversifikuotą investicijų portfelį, kurį prižiūri profesionalūs valdytojai, turintys daugiau patirties ir skiriantys tam visą savo darbo dieną.
Investavimas į pavienes obligacijas ar projektus sutelktinio finansavimo platformose reikalauja papildomo laiko ar žinių analizuojant bei renkantis atskiras investicijas, o taip pat jas prižiūrint ar - nesėkmės atveju - išieškant.
Fondo ypatybės:
- Fondas yra atvirojo tipo ir neturi gyvavimo termino.
- Investuotojai gali atgauti savo investiciją (ar jos dalį) po ne trumpesnio nei 2 metų išlaikymo laikotarpio.
- Kiekvienų metų balandžio-gegužės mėnesiais investuotojams siūloma išmokėti praėjusiais kalendoriniais metais uždirbtą grąžą (vienetų vertės prieaugį).
- Fondo vienetų klasės skiriasi joms taikomų valdymo ir sėkmės mokesčių dydžiu. Šie mokesčiai priklauso nuo investuojamos sumos ir investavimo laiko.
Donatas, Benas ir Paulius kasdien dirba su fondo investicijomis. Esant poreikiui, jie pasitelkia kitų "Nter" kolegų nekilnojamojo turto ir įmonių valdymo patirtį.
„Capitalica“ Fondų Grupė
„Capitalica“ įmonėje mes padedame investuotojams pasiekti drąsius tikslus ir patirti realaus augimo malonumą.
Mūsų valdomi fondai (2025 m. spalio mėn. duomenys):
- 248 MLN € Valdomas turtas
- 120 KM2 Bendras nuomojamas plotas (BNP)
- 170 Investuotojų skaičius
Fondų plėtra: nuo pradžios iki dabar
- 2016 m. Įsteigtas fondas „Capitalica Baltic Real Estate Fund I“ (2016 m. spalis)
- 2019 m. Pasiekta valdomo turto vertė - 50 mln. eurų (2019 m. I ketvirtis)
- 2021 m. Įsteigtas fondas „Capitalica Green Logistics Fund“ (2021 m. spalis)
- 2021 m. Pasiekta valdomo turto vertė - 100 mln. eurų (2021 m. III ketvirtis)
- 2022 m. Įsteigtas fondas „Capitalica Z114 Real Estate Fund“ (2022 m. liepa)
- 2022 m. Pasiekta valdomo turto vertė - 150 mln. eurų (2022 m. III ketvirtis)
- 2023 m. Įsteigtas fondas „Capitalica European Office Fund“ (2023 m. liepa)
- 2023 m. Pasiekta valdomo turto vertė - 210 mln. eurų (2023 m. IV ketvirtis)
CAPITALICA BALTIC REAL ESTATE FUND I
Komercinio NT fondas, daugiausia dėmesio skiriantis tvarios biurų rinkos plėtrai - čia įsikūrę daugiau nei 150 nuomininkų, turinčių aukštą kredito reitingą didžiųjų Baltijos šalių miestų verslo rajonuose.
Pagrindinė informacija apie fondą:
- Tipas: UŽDARO TIPO INFORMUOTIESIEMS INVESTUOTOJAMS SKIRTAS FONDAS
- Siekiama vidutinė metinė grąža: 15+%
- Geografija: DIDIEJI BALTIJOS ŠALIŲ MIESTAI
- Objektų tipai: VERSLO CENTRAI
- 4 VALDOMI OBJEKTAI
Valdomi objektai:
- Verslo kompleksas „Verde A ir B“ Ryga, Latvija
- BNP 28 000 m2 / Pastatytas 2022 m. - 2023 m.
- A klasės žaliausias biurų kompleksas Rygoje, sudarytas iš dviejų vienas kitą papildančių pastatų su moderniausiais energijos valdymo sprendimais.
- Pastato tipas: A klasė biurų kompleksas
- Statybos metai: 2022 m. III ketv. - I pastatas / 2023 m. IV ketv. - II pastatas
- Bendras nuomojamas plotas (BNP): 28 000 m2
- Užimtumas: 100 % A pastate / 100 % B pastate
- Verslo centras „Kauno DOKAS" Kaunas, Lietuva
- BNP 15 239 m2 / Pastatytas 2019 m.
- Pirmasis žaliasis pastatas Lietuvoje, kurį vėsina upės vanduo.
- Pastato tipas: A klasė biurų pastatas
- Bendras nuomojamas plotas (BPN): 15 239 m2
- Verslo centras „Žalgirio 135" Vilnius, Lietuva
- 7 286 m2 BNP / Pastatytas 2016 m.
- Verslo centras su unikalia pastatų valdymo sistema ir stipria vietos bendruomene.
- Pastato tipas: B+ klasės biurų pastatas
- Bendras nuomojamas plotas (BPN): 7 641 m2
- Prekybos centras „Luizė" Klaipėda, Lietuva
- BNP 4 031 m2 / Pastatytas 2014 m.
- Strategiškai svarbioje Lietuvos uostamiesčio vietoje įsikūręs prekybos centras.
- Nuosavybės tipas: Prekybos centras
- Bendras nuomojamas plotas (BNP): 4 031 m2
CAPITALICA GREEN LOGISTICS FUND
Pirmasis nekilnojamojo turto fondas Baltijos šalyse siekiant įgyvendinti tik tvarius projektus.
Pagrindinė informacija apie fondą:
- Tipas: UŽDARO TIPO INFORMUOTIESIEMS INVESTUOTOJAMS SKIRTAS FONDAS
- Siekiama vidutinė metinė grąža: 12+%
- Geografija: DIDŽIAUSI BALTIJOS ŠALIŲ IR LENKIJOS MIESTAI
- Objektų tipai: ŽALIOSIOS IR ATSINAUJINANČIOS ENERGIJOS PASTATAI LOGISTIKOS SRITYJE
- 5 VALDOMI OBJEKTAI
Valdomi objektai:
- Prekybinis sandėlis „Marupe“ Ryga, Latvija
- BNP 6 182 m2 / Pastatytas 2019 m.
- Pastato tipas: Prekybinis sandėlis
- Bendras nuomojamas plotas: 6 182 m2
- Logistikos centras „S911“ Talinas, Estija
- 11 600 m2 BNP/ Pastatytas 2021 m.
- Pastato tipas: Logistikos kompleksas
- Bendras nuomojamas plotas (BPN): 11 760 m2
- Lengvosios pramonės kompleksas „Ladu32“ Talinas, Estija
- BNP 3 470 m2 / 2021 m.
- Pastato tipas: Logistikos centras
- Bendras nuomojamas plotas (BNP): 3 470 m2
- Prekybinis sandėlis „Depot36“ Talinas, Estija
- BNP 5 981 m2 / Pastatytas 2020 m.
- Pastato tipas: Prekybinis sandėlis
- Bendras nuomojamas plotas (BNP): 5 981 m2
- Prekybinis sandėlis „Dreillini“ Ryga, Latvija
- BNP 5 647 m2 / Statybos metai 2008 m.
- Pastato tipas: Prekybinis sandėlis
- Bendras nuomojamas plotas (BPN): 5 647 m2
CAPITALICA Z114 REAL ESTATE FUND
Fondas, paremtas riboto skaičiaus investuotojų „Club Deal“ investavimo modeliu, daugiausia dėmesio skiriantis A klasės komercinio nekilnojamojo turto plėtrai Vilniaus centriniame verslo rajone.
Pagrindinė informacija apie fondą:
- Tipas: UŽDARO TIPO INFORMUOTIESIEMS INVESTUOTOJAMS SKIRTAS FONDAS
- Siekiama vidutinė metinė grąža: 20+%
- Objekto tipas: TVARUS A KLASĖS VERSLO CENTRAS CENTRINĖJE MIESTO DALYJE
- 1 VALDOMAS OBJEKTAS
Valdomas objektas:
- Verslo centras „SAND Offices“ Vilnius, Lithuania
- BNP 10 600 m2 / Statybos metai 2024 m.
- Pastato tipas: A klasė biurų pastatas
- Bendras nuomojamas plotas (BNP): 8 200 m2
CAPITALICA EUROPEAN OFFICE FUND
Komercinio NT fondas įkurtas siekiant naudotis palankia rinkos situacija investuojant į biurus ne tik Baltijos, bet ir Vidurio ir Rytų Europos regionuose.
Pagrindinė informacija apie fondą:
- Tipas: UŽDARO TIPO INFORMUOTIEMS INVESTUOTOJAMS SKIRTAS FONDAS
- Siekiama vidutinė metinė grąža: 12-15%
- Geografija: VIDURIO IR RYTŲ EUROPA
- Objektų tipai: VERSLO CENTRAI
- Galimybė investuoti: ATVIRAS NAUJOMS INVESTICIJOMS
- 1 VALDOMAS OBJEKTAS IR 2 VYSTOMI OBJEKTAI
Valdomi ir vystomi objektai:
- Verslo centras „Savanorių18“ Vilnius, Lietuva
- BNP 4 230 m² / Renovacija atlikta 2023 m.
- Pastato tipas: Verslo centras
- Bendras nuomojamas plotas, BNP: 4230 m2
- Verslo kompleksas „Verde C ir D“ Ryga, Latvija
- BVP 35 000 m² / Statybų pradžia 2025 m. II pusmetis
- Pastato tipas: A KLASĖS BIURŲ KOMPLEKSAS
- Statybų pradžia: 2025 m. antras pusmetis
- Bendras vystomas plotas (BVP): 35000 M²
- Būsimas bendras nuomojamas plotas: 22500 M²
„Capitalica“ Fondų Valdytojai
Susipažinkite su mūsų fondų valdytojais:
- Andrius Barštys - Valdybos pirmininkas I Generalinis direktorius I Fondo valdytojas
Andrius pradėjo veiklą kapitalo rinkos, turto valdymo ir nekilnojamojo turto srityse nuo 1997 m. Turėdamas daugiau nei 20 metų patirtį, Andrius įvykdė ne vieną stambų sandorį, valdė daugiau nei 100 tūkst. klientų sąskaitas , kurių valdomo turto vertė viršijo 250 mln. eurų. Anksčiau jis vadovavo investiciniam bankui „Finasta“ ir „Finasta Group“, vienai didžiausių investicinės bankininkystės, turto valdymo, pensijų fondų ir investicijų valdymo platformų Baltijos šalyse. Andrius Oksfordo universitete baigė finansinių technologijų studijas ir Kauno technologijų universitete įgijo vadybos magistro laipsnį.
- Gintaras Toločka - Fondo valdytojas
Gintaras jau daugiau nei 10 metų dalijasi sukaupta patirtimi Baltijos šalių nekilnojamojo turto srityje. Per visą šį laiką, jis konsultavo žymiausias regiono privačias ir viešąsias įmones strateginiais NT klausimas. Jo įmonių sąraše puikuojasi tokios įmonės kaip „Newsec“ ir „Inreal“. Po to sekė karjera NT vystymo įmonėse, kur buvo atsakingas už NT investicijas ir įsigijimus Baltijos regione. Gintaras Mykolo Romerio universitete įgijo finansų ekonomikos bakalauro laipsnį.
- Gabrielė Gegevičiūtė - Fondo valdytoja
Per daugiau nei 7 metus trunkančią karjerą Gabrielė sudarė 210 mln. eurų vertės nekilnojamojo turto sandorių ir valdė daugiau kaip 40 klientų portfelius. Didžiąją dalį patirties ji įgijo parduodama komercinį nekilnojamąjį turtą, konsultuodama klientus investicijų į nekilnojamąjį turtą klausimais tokiose bendrovėse kaip „Newsec“ ir „BPT Real Estate“. Gabrielė ISM Vadybos ir ekonomikos universitete baigė tarptautinio verslo ir komunikacijos studijas.
Ateities Planai
2025 Q3 - „Verde C ir D“ komplekso statybų pradžia.
2028 - Valdomo turto vertė 1 mlrd. eurų.
DUK (Dažniausiai Užduodami Klausimai)
- Kodėl turėčiau investuoti į nekilnojamojo turto investicinį fondą, o ne tiesiogiai įsigyti nekilnojamąjį turtą?
Tai lyg turėti nuosavą automobilį ar naudotis automobilio nuomos paslauga su vairuotoju. Renkantis geriausią nekilnojamąjį turtą ir patikėjus šią užduotį profesionaliam fondui, bus užtikrintos rinkos žinios, veiksmingas jo valdymas ir patikima finansinė bazė.
- Kaip investuoti į vieną iš jūsų fondų?
Priklauso nuo to, kuriai investuotojų grupei priklausote. Pradinė investicija informuotiesiems ir instituciniams investuotojams - 125 000 eurų. Visi kiti investuotojai gali pradėti nuo 100 eurų įsigydami mūsų obligacijas.
- Kiek uždirbsiu investavimo laikotarpiu?
Kiekviena situacija - skirtinga. Vidutiniškai 5 metų laikotarpiu galite tikėtis daugiau nei dvigubos investicijų sumos. Pasak Alberto Einšteino, sudėtinės palūkanos yra pati galingiausia jėga visatoje.
Potenciali investicijų grąža:
Tarkime, investavote 125 tūkst. eurų su 15 % metine palūkanų norma, darant prielaidą, kad Jūsų metinė grąžą kasmet būtų vienoda - 15 %, tada jūsų investuota suma per 5 metus galėtų padvigubėti, per 8 metus patrigubėti, o per 10 metų išaugti net keturis kartus!
| Metai | Investicijos vertė (€) |
|---|---|
| Pradinė investicija | 125,000 |
| 1-ieji metai | 143,750 |
| 2-ieji metai | 165,313 |
| 3-ieji metai | 190,109 |
| 4-ieji metai | 218,626 |
| 5-ieji metai | 251,420 |
| 6-ieji metai | 289,133 |
| 7-ieji metai | 332,502 |
| 8-ieji metai | 382,378 |
| 9-ieji metai | 439,735 |
| 10-ieji metai | 505,695 |
- Ar nekilnojamojo turto fondas yra likvidi investicija?
Ne. Mūsų uždarojo tipo fondai nėra likvidūs, nes nepriima naujų paraiškų ir nevykdo išpirkimų bet kuriuo metu. Tačiau verta paminėti, kad „Capitalica“ tarp savo investuotojų per metus sudaro iki 2 mln. eurų vidinių sandorių. Todėl tokia galimybė egzistuoja, jei kas nors norėtų investuoti daugiau arba pasitraukti iš fondo dėl tam tikrų aplinkybių.
- Kaip prižiūrimi investiciniai fondai?
Investicinių fondų veiklą prižiūri Lietuvos bankas ir Centrinis vertybinių popierių depozitoriumas.
Patikos Fondas: Kas Tai?
Patikõs fòndas (angl. trust fund), juridinis subjektas, kuriam priklauso nurodyto asmens (ar asmenų) naudai perduotas tam tikras turtas (asmens, įmonės ar jų grupės) ir kuris valdo turtą to naudos gavėjo (ar gavėjų) naudai. Patikos fondą įsteigia asmuo (patikėtojas), kuris dalį ar visą savo turtą (nekilnojamąjį turtą, banko sąskaitas, grynuosius pinigus, vertybinius popierius, intelektinę nuosavybę, meno kūrinius ar kita) perduoda fondui.
Patikos fondui valdyti patikėtojas paskiria patikėtinį (fizinį asmenį ar įmonę), nustato fondo valdymo taisykles, nurodo naudos gavėjus (pvz., perduodamo turto savininkus, artimuosius, labdaros organizaciją), kurie turi teisę į patikos fondui perduoto turto teikiamą naudą (periodiškai, įvykdžius tam tikras sąlygas, atėjus tam tikram laikui, tam tikram tikslui ar kitais atvejais; fiksuotą sumą, tam tikrą dalį ar visą turtą). Patikėtinis priima su fondui perduotu turtu susijusius sprendimus, atsako už tinkamą to turto paskirstymą ir administravimą.
Patikos fondą dažniausiai kuria daug turto turintys asmenys ir šeimos, kai norima kaupti turtą paveldėtojams, užtikrinti privatumą (fondui perduotas turtas neatsispindi turto deklaracijose), planuoti išlaidas, mokesčių mokėjimą (pvz., įsteigus patikos fondą šalyje, kur mažesni mokesčiai), valdyti turtą ir investicijas iš jo (pvz., norint apsaugoti turtą skyrybų atveju), aprūpinti neveiksnius artimuosius, apsaugoti turtą nuo praradimo (pvz., žlugus verslui, susidarius skoloms), iššvaistymo (pvz., neatsakingai elgiantis įpėdiniams) ar kitais tikslais.
Patikos fondai atsirado viduriniais amžiais Anglijoje. Tokie fondai veikia bendrosios teisės sistemai priklausančiose šalyse - Jungtinėse Amerikos Valstijose, Kanadoje, Jungtinėje Karalystėje, Australijoje ir daugumoje kitų Tautų Sandraugos šalių. Kontinentinės teisės sistemos šalyse (žemyninėse Europos valstybėse, tarp jų ir Lietuvoje), t. p. Lotynų Amerikos, Afrikos šalyse jie nesteigiami.